نمودارهای شلوغ، تغییر دائمی قواعد، حذف نمونه‌های ناموفق، نادیده‌گرفتن هزینه و نتیجه‌گیری از چند معامله، تحلیل را شکننده می‌کنند. برای جلوگیری از این خطاها لازم است هر مشاهده را به یک فرضیه قابل بررسی تبدیل کنیم.
شناخت موضوع
تحلیل تکنیکال روشی برای مطالعه داده‌های قیمت و حجم است. نمودار فشرده‌ای از معاملات گذشته را نمایش می‌دهد و آینده را تضمین نمی‌کند. یک تحلیل قابل ارزیابی باید بازار، بازه زمانی، شرط ورود و شرط ابطال مشخص داشته باشد. ترکیب چند ابزار مشابه لزوماً اطلاعات تازه‌ای نمی‌سازد؛ میانگین متحرک و بسیاری از نوسان‌نماها همگی از همان قیمت مشتق می‌شوند.
یک مثال روشن
اگر تحلیل بر حفظ یک کف قبلی تکیه دارد، شکست معتبر همان کف باید باعث بازنگری تحلیل شود؛ جابه‌جایی بی‌قاعده شرط ابطال، تحلیل را آزمون‌ناپذیر می‌کند.
چک‌لیست کاربردی
برای تبدیل این مفهوم به یک بررسی منظم، این مراحل را دنبال کنید. پاسخ هر مرحله را بنویسید تا بعداً بتوانید استدلال خود را بازبینی کنید.
- ابتدا نمودار را بدون اندیکاتور بررسی و سقف‌ها و کف‌ها را علامت‌گذاری کنید.
- یک سناریوی اصلی و یک سناریوی جایگزین بنویسید.
- نتایج را همراه هزینه و لغزش قیمت ثبت کنید.
تمرین برای شما
روی ۲۰ نمودار تاریخی، قبل از دیدن ادامه قیمت، سناریو بنویسید و سپس نتیجه را ثبت کنید.
در پایان تمرین، مشخص کنید کدام بخش بر داده استوار است و کدام بخش فرض شماست. اگر اطلاعات کافی ندارید، همان ابهام را ثبت کنید. یک پاسخ مشروط و قابل اصلاح، از نتیجه قطعی بدون شواهد مفیدتر است.
یادگیری با خواندن تمام نمی‌شود. مثال را با اعداد یا شرایط دیگری تکرار کنید و ببینید نتیجه به کدام فرض حساس‌تر است.
این متن آموزشی است؛ مثال‌ها فرضی‌اند و توصیه شخصی سرمایه‌گذاری محسوب نمی‌شوند.
ادامه یادگیری در دوره مرتبطتحلیل تکنیکال؛ از نمودار تا تصمیم